Aprenda sobre los testamentos vitales para los bancos
Contenido
- El propósito de un testamento en vida para los bancos
- Las implicaciones de tener un testamento en vida detallado
- La aprobación del proyecto de ley de reforma financiera Dodd-Frank
En el uso diario, los testamentos en vida son instrucciones médicas anticipadas dadas por individuos en previsión de una contingencia durante la cual pueden estar gravemente enfermos o heridos y no pueden hablar por sí mismos. Por lo general, establecen las condiciones bajo las cuales el individuo, si está gravemente enfermo y no puede hablar por sí mismo, elige no ser resucitado. También suelen nombrar un apoderado de atención médica, alguien que está autorizado a actuar en nombre de la persona incapacitada que ha emitido el testamento vital.
El propósito de un testamento en vida para los bancos
En los últimos años, como resultado de la crisis financiera de 2008, los reguladores de todo el mundo han estado exigiendo los llamados testamentos en vida por parte de bancos e instituciones financieras de otros tipos. Un testamento vital para un banco u otra institución financiera denota un plan de contingencia que se encuentra en el estante en caso de que la entidad se declare insolvente y deba cerrarse, venderse y / o dividirse.
Uno de los aspectos discutidos con frecuencia de este plan es que puede requerir estructuras corporativas mucho más simples que las que usan las principales instituciones financieras multinacionales para minimizar los impuestos y / o mitigar las cargas regulatorias. Si es así, la reestructuración de las instituciones financieras para facilitar los testamentos en vida puede reducir seriamente su rentabilidad, restringiendo así su capacidad de ofrecer crédito y quizás también, paradójicamente, reduciendo su fortaleza financiera.
Las implicaciones de tener un testamento en vida detallado
Otro giro irónico es que las agencias de calificación han comenzado a indicar que la existencia de un testamento en vida detallado puede forzar una rebaja en la calificación de una empresa. La razón es que, con un testamento en vida, puede ser más fácil para los reguladores dejar que una institución falle si se encuentra con graves dificultades financieras. De hecho, gran parte de la justificación de los testamentos vitales es reducir la incidencia de las compañías financieras que son "demasiado grandes para fracasar".
La aprobación del proyecto de ley de reforma financiera Dodd-Frank
El proyecto de ley de reforma financiera de Dodd-Frank de 2010 exige que las compañías tenedoras de bancos con más de $ 50 mil millones en activos deben preparar testamentos en vida y presentarlos ante los reguladores financieros. En el momento de la aprobación, más de 100 bancos y otras empresas financieras se vieron afectadas. Varias firmas financieras extranjeras con huellas limitadas en los EE. UU. Han estado solicitando exención debido a que no deben considerarse sujetas a la ley en función de su tamaño global. Se requirió que las 9 instituciones bancarias más grandes de los Estados Unidos presentaran sus testamentos vitales antes del 1 de julio de 2012. Estos bancos incluyeron:
- JPMorgan Chase
- Citigroup
- Goldman Sachs
- Morgan Stanley
- Banco de America
- Barclays
- Banco alemán
- Credit Suisse
- UBS
Se supone que los resúmenes de los planes de estos bancos estarán disponibles para su inspección por parte del público en general. Los aspectos más destacados de estos testamentos en vida incluyen (según "Bancos que se preparan para el fin"El periodico de Wall Street26 de junio de 2012):
- Los planes deben actualizarse anualmente.
- Los reguladores pueden exigir revisiones más frecuentes.
- Los bancos con problemas pueden verse obligados a recaudar más capital o restringir el crecimiento.
- La FDIC, en consulta con la Reserva Federal, puede romper un banco en problemas.
Los bancos más pequeños se enfrentaron a una fecha límite de presentación del 31 de diciembre de 2013 para presentar sus propios testamentos en vida.
También conocido como:Planes de contingencia o planes de resolución para bancos insolventes o instituciones financieras.
Antecedentes históricos:Si Bear Stearns o Lehman Brothers tenían testamentos en vida antes de que se declararan insolventes en 2008, algunos observadores creen que sus operaciones podrían haber sido liquidadas de manera ordenada sin precipitar la crisis financiera y económica globalizada que en su lugar se produjo. En particular, el crecimiento de las instituciones financieras que se consideran "demasiado grandes para fracasar" sin arriesgarse a un colapso financiero y económico de amplia base ha llevado al concepto de los llamados testamentos vitales para estas empresas como una iniciativa regulatoria diseñada para evitar tales crisis en el futuro.
